7 月新能源车走势超预期，市场季节性节奏减弱，淡季不淡

萧军 08-11 20 抢沙发

默认

摘要： 7 月新能源车走势超预期，市场季节性节奏减弱，淡季不淡因此7月新能源车走势好于乘用车厂商预测团队的预期。B、新能源车促销力度小幅下降新能源车的促销逐步回落，主要是结构性回落。7月新...

1. 近年窄型乘用车零售量趋势

2024年国内乘用车零售量从3月到7月呈现持续上行趋势，7月全国乘用车市场零售172万辆，环比3月增加3万辆。2023年车市零售量持续走强，今年5-7月零售量超过3月，是走强的良好特征，但去年7月超过3月30万辆，所以今年走强趋势较弱。

7月份，全国乘用车市场零售172万辆，同比下降2.8%，环比下降2%；今年以来累计零售量已达1155万辆，同比增长2%。

由于2023年春节是本世纪最早的，2024年初零售表现强劲，主要是基数因素，7月增长较弱，但环比降幅较小，加上国家近千亿报废续保支持，未来仍有恢复性良好增长的潜力。

2. 近年窄型乘用车批发趋势

7月份，全国乘用车厂家批发汽车196万辆，较3月份大幅减少23万辆，体现出季节性低迷，与2023年7月的强劲表现形成鲜明对比。

7月，全国乘用车企业批发196万辆，同比下降5%，环比下降9%。受乘用车整体出口环比持平、合资车企零售环比负增长影响，7月乘用车批发未能再创新高，1-7月销量1371万辆，同比增长4%，表现不俗。

3. 近年来窄型客车的生产趋势

7月乘用车产量198万辆，同比下降6%，环比下降7%。7月乘用车产量比2022年同期的历史最高水平216万辆少了18万辆。

1-6月，乘用车生产1158万辆，同比增长5%；7月生产198万辆，同比下降6%；1-7月生产1356万辆，同比增长3%。目前乘用车产能非常旺盛，但6-7月相对克制。7月部分主要企业强势调产，稳定库存，保证经销商体系库存均衡。尤其随着美联储加息、上游资源价格下行，新能源汽车产销相对谨慎。

4、产销库存月度变化情况

由于厂家生产较为谨慎，7月批发量有所减少，厂家当月生产量高于批发量2万辆，而厂家当月国内批发量低于零售量13万辆，导致淡季渠道库存减少趋势明显，改善了经销商的经营压力。由于合资车企持续去库存，近期整体生产较为谨慎新奥门免费资料大全历史记录开马，1-7月厂家库存减少15万辆（去年同期减少4万辆）。整体来看，乘用车国内渠道库存减少46万辆（去年同期减少15万辆）。

7月乘用车市场特点：1、7月环比增速下滑2%，为近期最小降幅，体现出淡季不淡市市场特点。2、市场价格拐点出现在7月，恶性价格竞争迹象受到抑制。3、批零走势分化，厂家努力稳产去库存一码一肖100准打开码结果，实现流通生态更好。4、出口增速强劲走势略有下滑，但乘联会数据显示的海外市场整体零售依然强劲。5、主流自主车企继续走强，新势力表现分化，国际品牌电动化仍需加速推进。6、国内新能源汽车零售渗透率达51.1%，实现月度首次突破50%。

5. 狭义乘用车促销动向

一、传统燃油汽车推广力度明显加大

2024年传统乘用车推广力度持续加大，特别是从3月份开始，由18%逐步提升至22%，且自4月份以来呈现加速上升趋势，5月份环比4月份增加0.8个点，7月份环比5月份增加2.4个点，7月份环比6月份增加0.9个点，呈现持续增长的趋势。

今年4-7月与2023年4-7月的走势存在巨大背离，也就是说2023年6月和7月，其实存在促销力度加大后的趋稳现象。2023年7月的促销力度与今年7月基本持平，而今年7月上半月较6月则进一步大幅增加。这说明整个行业正面临价格促销带来的严峻行业竞争和行业经营压力，部分企业生存艰难。7月下旬，价格促销的恢复逐渐明显。

B. 新能源汽车推广力度略有减弱

新能源汽车促销力度逐步回落，主要为结构性回落。1-4月新能源汽车促销力度持续加大，2-4月新能源汽车促销力度增幅尤为明显。5-7月，由于新品表现良好及降价车型陆续上市成为主力，促销车型权重暂时出现下滑，目前促销力度处于历史中位水平。

C.合资车企推广动向

各车系的促销动向相对分化，合资车企促销力度较大，近期国产燃油车促销也逐渐跟上，欧系、韩系车品牌近期促销力度相对较大。

合资品牌促销力度为22.8个百分点，较6月的22.5增加0.3个百分点。从3月到6月，促销实现爆发式增长，由19个百分点上升至22.5个百分点，增加3.5个百分点，大大增加了合资企业的生存压力。7月合资企业促销力度持续，呈现小幅增长，但促销能力大幅下降，尤其以新疆广汇汽车退市为代表。合资品牌经销商经营信心面临严重阻碍，整个经营状况严重恶化，单店价值大幅降低，经销商投资者信心受到行业销量严重挫伤，经营面临严重崩盘压力，因此不少经销商并未按照厂家目标任务完成，形成了7月促销价格相对平稳的特点。

合资汽车厂商不断加大促销力度，今年7月走势异常强劲，市场压力大幅增加。

D.豪华车促销活动大幅增加

虽然消费升级带动高端需求强劲，但是受新能源分流影响，豪华车促销力度仍持续提升，达到25.1%，处于历史高位。

7月豪华燃油车促销达25.1%，呈现5-7月爆发式增长趋势。即豪华车年初相对平稳，但5月之后面临燃油车巨大的下行压力，厂家和经销商纷纷采取自救措施，促销力度明显加大，尤其是6、7月，促销力度较前期出现罕见大幅提升，7月较5月增加3.4个百分点，7月较6月增加1.9个百分点。

E. 国内汽车企业对燃油汽车的推广

近几个月国产车企促销力度总体平稳，由于国产新能源车促销力度相对燃油车小，且出口占比增加，因此整体促销力度比较平稳。

目前来看，部分自主车企上半年推出的新产品市场接受度较高，部分新车型仍有大量订单待交付，同时不少车企也推出了性价比较高、价格有所调整的新车型，未经促销的新产品销量很高，抵消了促销力度，因此促销力度明显下滑。这些新能源汽车强势新品带动的车市，达到了促销与新车价格回升的共同促进效应，新能源汽车价格因此相对趋稳，传统燃油车价格促销力度持续加大。

F. 燃油汽车推广情况跟踪

合资车企各车系走势分化，欧系、韩系车型市场走势不强，推广力度最大，日系车型前期规模较小，但近期涨幅明显。

近期合资车企明显加大了促销力度，前期相对强势的德系、日系品牌面临进一步降价促销。尤其是对比去年7月，经过一年的变故，整个德系、日系品牌从相对温和的促销，到逐渐追上韩系、美系品牌的促销力度，形成合资品牌促销全面暴增的局面。这反映出过去二线品牌对一线品牌的竞争压力也急剧增加，导致赚钱的合资品牌基本没有了，合资车企面临严峻的压力和挑战。

6. 各级别窄轨客车增长特征

2024年7月乘用车零售增速快于批发增速，受燃油车销售疲软影响，7月轿车需求占比下降，7月轿车零售低于SUV零售，轿车中高端B级以上轿车表现较好，A00级轿车销量回升，但A0级轿车销量大幅亏损。

SUV市场更加高端化，B级、C级SUV表现比去年强劲。

7. 各国乘用车增长特征

7月主流合资品牌销量44万辆，同比下降25%，环比下降8%。7月德系品牌零售份额为17.6%，同比下降2.9个百分点；日系品牌零售份额为12.9%，同比下降3个百分点；美系品牌零售份额达5.8%，同比下降1.9个百分点。

自主品牌在新能源市场和出口市场均取得明显增长，领先传统车企转型升级成效显著，奇瑞、吉利、比亚迪、长安、长城等传统车企品牌份额大幅提升。

8. 2024年品牌产销特征

7月，行业分化加剧，原有的品牌价值体系发生改变，合资汽车企业产销走势面临较大压力，特别是零售大幅下滑，合资品牌产业链遭遇严峻危机。

9. 全国新能源渗透率-批发

7月，新能源汽车厂商批发渗透率为48.1%，较2023年7月渗透率35.7%提升12.4个百分点。

7月，自主品牌新能源汽车渗透率为62.6%；豪华车新能源汽车渗透率为37.2%；而主流合资品牌新能源汽车渗透率仅为8.1%。

7月，传统汽车批发销量同比下降24%，而新能源汽车零售同比增长27%，增速相差50个百分点7 月新能源车走势超预期，市场季节性节奏减弱，淡季不淡，燃油汽车承受的压力较大。